Какво са бинарните опции и как са регулирани по света?

Май 02, 2018 13:17

бинарни опции, регулация, финансови инструменти

Същност и характеристики на бинарните опции

Бинарната опция е финансова опция, при която отплатата е или фиксирана сума пари, или нищо. Поради този характер, бинарните опции, се наричат още двоични опции. Двата основни типа бинарни опции са кеш-или-нищо и актив-или-нищо. Вторият тип опции плаща известна фиксирана сума от кеша ако опцията изтече „в пари" (при която цената на упражняване е по-ниска от моментната цена на базовия актив при кол опции и обратното).

И един пример. Да кажем, че акциите на Facebook се търгуват при ниво от 170 долара. В случая при цена на упражняване на опциите върху акциите на социалната мрежа Facebook от 170 долара, кол опциите са в пари, при по-висока от тази стойност - например при 172 долара, на падежа (който може да е различен по време) и извън пари, при цена например от 165 долара на падежа.

И обратното, пут опциите са в пари на падежа, ако цената на акциите на Facebook е под цената на упражняване, тоест под 170 долара, и извън пари, ако цената на акциите на падежа е над цената на упражняването.

Как бинарните опции станаха толкова популярни?

Бинарните Опции, станаха изключително популярни сред инвеститорите, след като бяха представени за пръв път преди няколко години (първоначалния им замисъл, бе да се предоставят на големите инвеститори). Тяхната популярност, може да бъде визуализирана със следния пример от търсачка – думата "binatex" има над 500 търсения в България, всеки месец.

В същото време, фрази като „какво е фондов пазар", или „как да търгуваме на фондовите пазари", имат няколко десетки търсения на месец. Тоест инвеститорите в много по-голяма степен търсят "binatex", отколкото да се интересуват например от търговия на българска фондова борса (БФБ), злато, или други активи, които имат реална вътрешна стойност...

Когато се опитате да потърсете информация в интернет, относно бинарни опции, обикновено ще се натъкнете на заглавия като – „Направи 70% за по-малко от час! Ограничете риска! Не са необходими финансови познания!". Последното, е много интересно, защото то до голяма степен си противоречи. Как можете да ограничите риска и да си правите добър риск мениджмънт, без да имате финансови познания?

Материалите, свързани с бинарни опции, по-скоро са насочени към това да се привличат инвеститори и "хазартни личности", към тях, отколкото да информират и обучават инвеститорите какво са бинарни опции.

Като възрастни хора обаче, запознати със спецификата на финансовите пазари, добре е да спрете да вярвате в „бързото забогатяване за кратки срокове", както вече не вярвате в съществуването на „Дядо Коледа".

Популярността на бинарните опции, буквално експлоадира през периода 2010-2012 година, поради комбинацията от тяхната простата и потенциал за високи доходи.

За съжаление, именно простота на бинарните опции, привлече хазартно настроените личности към тях, както и ориентирани към хазарта оператори и уебсайтове.

Организациите, предлагащи този тип инструменти, насочиха своите „безразсъдни маркетингови кампании", към привличане на масови и хазартно настроени инвеститори, а не към сериозни инвеститори, с опит в търговията на финансовите пазари.

отворете реална сметка за търговия на Forex и CFD пазарите

Следва кратко описание, на нещата, които трябва да знаете за бинарните опции, като алтернатива на Forex и CFD-търговията, с акции, суровини и облигации. А последната, можете да тествате в реални условия, но без загуба на реален капитал с безплатна демо сметка от Admiral Markets.

Три факта за бинарните опции, които задължително трябва да знаете

Сега ще представим 3 факта за бинарните опции, които задължително трябва да знаете, преди да започнете да търгувате с тях.

Негативно съотношение риск-доходност:

Обикновено при бинарните опции, трейдърите изкарват 75% от това, което заложат, ако се окажат прави (като при някои институции, предлагащи този род финансови продукти, процентът може да се повиши до 90). Например, ако трейдър сложи 100 долара за това, че EUR/USD ще поскъпва и се окаже прав, той ще получи 75 долара, плюс първоначалната си инвестиция. Ако валутната двойка се понижи обаче, той ще загуби 100% от своите средства.

Това означава, че трябва да сте прави в над 55% от случаите, само за да сте на нулата, както и по-голям процент, за да изкарвате пари от търговията с бинарни опции.

Определено „къщата" има предимство. Начинът, по който оперират бинарните опции, до голяма степен наподобяват рулетка – ако прогнозата Ви е грешна, губите всички рискувани пари, но ако е правилна – получавате средствата си плюс печалба.

Инвеститорите, които имат опит в определянето и менажирането на риска, е много по-вероятно да имат по-голям успех при търговията с Forex и CFD-та върху акции и индекси, отколкото при търговията с бинарни опции.

Често инвеститорите търгуващи на финансовите пазари, търгуват при съотношение риск-доходност от 1:3. В допълнение, търгуващите с валута и други финансови инструменти, могат да са печеливши при по-малък брой печеливши сделки, ако търгуват при по-високо съотношение доходност-риск. Това не е възможно при търговията с бинарни опции.

В допълнение, при CFD-търговията е много по-важно колко може да се изкара, ако трейдърът е прав и колко да се загуби, ако греши.

Трейдърите, могат да се опитват да минимизират рисковете, като в същото време максимизират печалбите си, като контролират напълно риска, с поставянето на предварително зададени стопове за ограничаване на загубите и прибиране на печалбите. Това не е възможно при търговията с бинарни опции.

Няма възможност за поставяне на отложени поръчки

Това означава, че когато търгувате с бинарни опции, трябва да сте в готовност и да очаквате най-добрия момент за влизане. Най-малкото, това не е особено удобно, защото изисква непрестанно следене на пазара. Кой на практика може да си позволи да стои по цял ден пред компютъра?

При обичайната CFD-търговия, трейдърите имат свободата да решат кога да влязат на пазара, колко дълго да стоят в позиции и кога да ги закрият, без дори да им се налага да стоят пред компютрите си. Те могат да поставят предварително своите поръчки за влизане на пазара, при определени нива, както и нивата при които искат да ограничат своите загуби, или да приберат печалбите си.

В следствие на всичко това, търгуващите на финансовите пазари в много по-голяма степен могат да управляват риска.

Много трейдъри, особено тези, които са нови на финансовите пазари, са напълно незапознати, относно различните типове поръчки – като например Пазарни, Стоп, Лимит, или Пълзящи поръчки. А поръчките, са много добър инструмент, за свършване на работата, ако сте добре запознати с тях.

Най-простият и лесен начин за влизане на пазара е с „лимит поръчки". С тях, предварително определяте цената, която сте готови да заплатите за един актив, още преди да бъде достигната… Или ще влезете на зададената цена, или ще останете без позиция.

изтеглете безплатно MT4 Supreme Edition

Защитете се от прекомерна волатилност на финансовите пазари, с възможностите на платформатаMT4 Supreme Edition на Admiral Markets за Защита от Волатилност.

По-слаба регулация

В момента, например, компаниите предлагащи бинарни опции, попадат под регулацията на Хазартната Комисия. В резултат на това, търгуващите с бинарни опции, не получават достатъчно високо ниво на протекция за техните средства, каквато получават търгуващите на финансовите пазари.

В допълнение, регулацията на финансовите пазари, до голяма степен дава гаранция, за сегрегираните при посредниците средства на клиентските сметки, до определен от закона размер. Или средствата на трейдърите на финансовите пазари, са в много по-голяма степен защитени.

При настъпване на злополучни събития, свързани с брокерите предоставящи финансови услуги, средствата на клиентите, са гарантирани за компенсация до 50 000 паунда, от фондът за гарантиране на средствата - Financial Services Compensation Scheme (FSCS).

Как са регулирани бинарните опции във водещи страни по света

Сега, ще се спрем малко по-подробно върху регулацията на бинарните опции, като ще разгледаме как са регулирани тези финансови инструменти, в някои от водещите страни по света, съгласно данни от изданието Wikipedia.

Израел

В Израел, където са концентрирани голям брой от компаниите, предлагащи търговия с бинарни опции, на практика тези продукти са забранени за израелските граждани от март 2016-та година насам, под предтекст, че това е "форма на хазартни залагания". На 18-ти юни 2017-та година, бе наложена забрана за маркетирането на бинарните опции на потребители извън Израел, която бе въведена от кабинета през октомври, въпреки изключително силните протести на индустрията.

Австралия

Австралийският борсов регулатор, предупреди на 13-ти февруари 2015-та година всички инвеститори, че провайдърът Opteck, предлагащ бинарни опции не е регулиран. Последва фокусиране на ASIC към контрол на нелицензираните провайдъри на подобен род продукти.

Белгия

През август на 2016-та година, белгийската комисия за финансов надзор, забрани бинарните опции, поради опасения за широко разпространяване на измама.

Канада

В Канада, все още няма регистрирани институции, които да предлагат бинарни опции, така че в момента не е разрешена търговията с бинарни опции там. Местните регулатори предложиха пълна забрана на бинарните опции и сайтовете, предлагащи търговия с тях. Пълна забрана за търговия с опции изтичащи за период от под 30 дни, бе обявена на 28-ми септември 2017-та година.

Кипър

Страната бе една от първите в ЕС, която прие третирането на бинарните опции, като финансови инструменти и съответно, необходимостта да попадат под финансовата регулация на кипърската регулация - Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC). Това се случи на 3-ти май 2012-та година.

Франция

През август на 2016-та година, бе приет законопроекта Sapin II по отношение на прозрачността, чиято цел бе да се премахне рекламата към индивидуални клиенти, на всякакъв род деривати, приемани за рискове. Основните действия, бяха насочени именно към бинарните опции, както и към търговията с договори за разлика. По силата на приетия закон, се забранява всякаква форма на спонсорство, или други типове партньорства, които мога да доведат до пряка, или косвена реклама на посочените спекулативни продукти.

Нова Зеландия

През април на 2017-та година, финансовият регулатор в Нова Зеландия обяви, че ще изисква лиценз от всички компании, които предлагат краткосрочни финансови инструменти, със сетълмент до три дни. Това покрива до голяма степен бинарните опции и договорите за разлика (CFD-та).

Великобритания

През септември на 2017-та година, бинарните опции бяха регулирани от Комисията по Хазарт, а не от финансовия регулатор Financial Conduct Authority (FCA), така че инвестициите в тях не попадаха под защитата на закона за компенсации. През 2016-та година, FCA предложи бинарните опции да попаднат под тяхната юрисдикция и да ги забрани. Те заявиха, че бинарните опции "не изглежда, че посреща някакви важни инвестиционни нужди".

През 2015-2016-та година, са били докладвани 664 измами, свързани с бинарни опции. Те са нараснали до 1 474 през 2016-2017 година. Само през първата половина на миналата година, 697 души са станали обект на измама с бинарни опции, на обща стойност 18 милиона паунда, на фона на 13 милиона паунда за цялата предходна година.

САЩ

В САЩ, търговията с бинарни опции бе одобрена през 2008-ма година. Търговията започва през май 2008-ма година на American Stock Exchange (AMEX), както и на Сhicago Board Options Exchange (CBOE).

AMEX (сега NYSE American) предлага бинарни опции на някои борсово търгувани индексни фондове и високо-ликвидни акции, като Citigroup и Google. На борсата, бинарните опции са били наречени "fixed return options" (FRO).

CBOE предлага бинарни опции на S&P 500 (SPX) и на CBOE Volatility Index (VIX). Тикетите на тези инструменти са били BSZ и BVZ.

Как да откривате измамни схеми?

Имайте в предвид, че измамни схеми, са налице не само при бинарните опции, но и като цяло - при всички останали финансови инструменти и деривати. Ето защо, е от изключителна важност, да се научите да разпознавате подобни схеми. Сега ще Ви покажем, как можете да правите това...

На първо място този род брокери (измамници), обикновено се насочват към слабите, отчаяните и необразованите хора. Или най-доброто оръжие, срещу подобен род мошенически схеми е образованието и информацията. Отново ще посочим, че повечето реклами на бинарни опции, са свързани с истории за бързо забогатяване...

ежедневни търговски идеи

Като учите за основите и основните правила на финансовите пазарите, Вие на практика ще се защитавате от бъдещи финансови измами (включително и с бинарни опции, предлагани от брокери измамници).

Инвестиционните измами, за съжаление могат да приемат много и най-различни форми.

Някои от тези измами, дори са кръщавани на техните създатели. Например Понзи схемите, идват от името на Чарлз Понзи.

Едно обаче, е общото между измамните схеми:

...Тези схеми са „твърде хубави, за да са истинска инвестиционна възможност" за обикновени инвеститори като Вас.

Ако Ви липсва търговски опит и познания, то хората, които се опитват да Ви въвлекат в измамна схема, ще заложат на емоции като страх и алчност. В крайна сметка, никой не иска да губи, а всички искат да печелят. Това са и двете движещи сили на пазара.

Ето защо, брокерите измамници, най-вероятно ще пристъпят към Вас и ще Ви атакуват с вълнуваща оферта. Каквото и да Ви говорят обаче, трябва да сте напълно наясно, че финансовата търговия, включително и тази с бинарни опции, или пък форекс и CFD-търговията, са изключително рискови начинания. Те са продукти на ливъридж, което прави възможно не само да умножавате размера на печалбата си, но и на реализираните загуби.

Няма как да реализирате загуба на финансовите пазари?

Трябва да сте наясно също така, че загубите са неизменна част от инвестиционния процес. Ако някой Ви потърси и Ви говори само за печалби при липса на възможност за загуби, то това трябва да запали първата „червена лампичка" в главата Ви.

В инвестирането, не загубите са страшни. Страшно е, да не си вземате поука от тези загуби. Както казва легендата в трейдинга Джак Швагер - „Винаги ограничавайте загубата си до нормални размери и не допускайте тя да излезе, извън границите на нормалното. Защото освен чисто финансов ефект, че е по-трудно да бъде компенсирана, голямата загуба води до изпускането на „добри сделки", както и до поява на сериозно съмнение в инвеститорите, относно техните способности".

гледайте безплатните уебинари с легендите в трейдинга

Веднъж, когато осъзнаете, че загубите са неизменна част от инвестиционния процес, то Вие ще имате още едно силно оръжие в ръцете си, срещу измамните форекс схеми.

Гаранции за огромни печалби (най-вероятно става въпрос за брокери измамници)?

Основно оръжие в арсенала на измамните форекс брокери, е и гаранцията за големи печалби, при липса на финансов риск, както вече споменахме. Трябва винаги да си спомняте старата поговорка „без риск няма печалба". Всъщност връзката между риск и доходност, отдавна е известна във финансовите теории.

Традиционно е схващането, че по-големите печалби са свързани с по-големи рискове. Връзката между двете е правопропорционална, а не обратно пропорционална. Или, втората „червена лампа", по отношение на намеренията на насрещната страна, трябва да Ви светва, когато чуете голяма потеницална доходност, при това с минимален риск.

Освен това:

... Няма нищо такова, като сигурно на 100%.

Както пише Бенджамин Франклин през 1789-та година „... в този свят, в който живеем, нищо не може да бъде определено като сигурно, освен смъртта и данъците".

Мислете така – дори и да има нещо сигурно на 100%, то едва ли някой трейдър ще го сподели с Вас, още по-малко, някой с който нямате пряка роднинска връзка. Не забравяйте и още една поговорка от Уолстрийт - „Няма безплатен обяд".

В заключение, никога не забравяйте следното - „Ако нещо е твърде хубаво, за да е истина, то най-вероятно не е!". Трябва да сте напълно наясно, относно това каква е реалистичната доходност, която трябва да очаквате от Forex и CFD-търговията. Както и от търговията с бинарни опции, за което вече говорехме, че шансовете определено не са на Ваша страна.

Бъдете твърди и не се поддавайте на фалшиви обещания. Винаги бъдете съмнителни, към софтуери, които твърдят, че са открили тайната формула за успех на пазара. И най-важното – винаги проверявайте регулацията на брокера, който Ви се обажда, с оферта за търговия с бинарни опции.

Регулацията на брокера – ключовия момент за разкриване на измамни схеми и брокери измамници

Един от най-добрите начини за разкриване на мошенически инвестиционни схеми, фалшиви, или измамни брокери и др., е като проверите регулацията на брокера, който Ви търси.

Задължително, тази регулация, трябва да е оповестена на сайта на форекс брокера, който се свързва с Вас.

Ако имате съмнения, относно достоверността на тази информация, то задължително проверете страницата на официалния регулатор и списъка с попадащите под неговата регулация компании.

Ето какво да гледате по отношение на регулацията:

На първо място, брокерът, който избирате, трябва да отговаря на изискването за сериозна регулация, най-добре на страна членка на ЕС. Пазете се от брокери, които са регулирани в офшорни зони, или страни със слаба регулация.

Не бива да бъркате следното – това, че един брокер е чуждестранен, не означава, че е добре регулиран. Бъдете сигурни, че сте проверили на сайта на всеки брокер къде е неговата регулация. Това обикновено, може да направите в долната част на избрания от вас брокер.

Другото, което не бива ди ви заблуждава е следното. Ако един брокер има двойна регистрация, например в Кипър и във Великобритания, трябва да сте сигурни, че сключвате договор с дружеството, регулирано във Великобритания. Защото, ако не погледнете добре договора си, може да се окаже, че сте го сключили с регулираното в Кипър дружество.

регулацията на форекс брокерите, форекс измамници

Повод за спокойствие, ще ви дава и факта, че освен в страната в която е регулиран брокера, неговия местен клон, ще попада и под още една регулация – тази на КФН (това ще е още една защита срещу форекс измамниците).

Бъдете скептични към брокери, които дават непълна информация на сайта си по отношение на своята история, регулация, или условия за търговия. Прозрачността, е цел и привилегия за форекс брокерите, които не се опитват да скрият нищо от Вас и целят да правят дългосрочен форекс бизнес.

Добре е да проверявате мненията за един брокер в интернет, но също така да проверявате и източниците на тези мнения. За да не бъдете заблудени от фалшиви, или подвеждащи мнения. Добре е източниците на тези мнения, да са престижни и смятани за достоверни.

Форекс измамниците, често ще се свържат с Вас, за да ви убеждават да инвестирате. Това е част от тяхната практика за продажби, при което обучени и опитни продавачи, ще се опитат да въздействат върху Вашата психика. Много е вероятно, тези продавачи да се опитат да Ви накарат веднага да преведете пари към тях.

Също така, е възможно да Ви поискат лични данни и информация като например: пълните Ви имена; телефонен номер; домашен адрес и др.

Никога и при никакви обстоятелства, не давайте подобни детайли на непознати, колкото и убедителни и искрени да Ви звучат!

безплатен образователен курс

И накрая, но не последно място. Брокерите измамници не искат да Ви образоват. Или в сайтовете им, няма да откриете почти никакви безплатни обучителни материали, или анализи. Защото те са наясно, че колкото по-образовани са хората, по отношение на финансовите пазари, толкова по-трудно стават техни жертви.

Как да избягвате измамните форекс и CFD-схеми?

Най-добрият начин за предпазване от това да не станете жертва на понзи-схема (форекс измамниците), е като отделите време и усилия да направите проверка. Не бързайте и не вземайте емоционални решения на момента, както най-вероятно ще Ви накарат да направите.

На първо място направете проверка в Google на името на брокера. След това, проверете сайта и регулацията на брокера. Не вярвайте само на тези данни обаче, а влезте в официалните сайтове на регулаторите и проверете наистина ли има подобна регистрация.

Попитайте приятели и познати, които търгуват, потърсете мнения на трейдъри в големи инвестиционни форуми.

Четете целия текст от договорите с брокера, преди да го подпишете. Гледайте за „дребен шрифт", аномалии, или различия с условията, които сте прочели в сайта.

Тествайте с малки суми. Ако все пак сте решили да отворите сметка в определен форекс брокер, пробвайте го с по-малка сума, от първоначалните Ви планове. Опитайте се да изтеглите парите си, за да видите, дали ще Ви бъдат изплатени. Едва тогава, можете да направите по-голям депозит.

безплатна демо сметка

Тествайте търговията с безплатна демо сметка. Почти всеки форекс брокер ще Ви предложи демо сметка. И тук обаче, трябва да имате едно наум. Понякога търговията с реална сметка, може да се различава като условия от демо сметката. И това също трябва да задейства „червената лампа" във Вас.

И накрая, тествайте как работи брокера в решаване на технически проблеми и техническата поддръжка, още преди да Ви се наложи и да изникне проблем.

В заключение, намирането на доверен форекс и CFD-брокер не е лесна задача, която изисква доста усилия и време от страна на потенциалните инвеститори. Ако разчитате на „лесното" обаче и се доверявате прекомерно, без да сте особено запознати, можете да се превърнете в „жертва" на измамна брокерска схема.

Успешна Търговия!

Вижте още:

Най-добрите стратегии за Форекс търговия

Стъпките към успешно съставяне на търговски план

Форекс търговия за начинаещи и напреднали

Дългосрочни форекс стратегии за търговия


Предупреждение за риск

ДЗР са сложни инструменти и носят висок риск от бърза загуба на средствав резултат на ливъридж. 83% от сметките на инвеститорите надребно губят пари, когато търгуват ДЗР с този доставчик Помислете дали разбирате как функционират ДЗР и дали можете да си позволите да поемате високия риск от загуба на парите си.